万亿赛道形势明朗 别拿光伏不当家电

　　历经一年半的博弈煎熬后，光伏市场迎来质变。

　　2021年底，隆基和中环打响了光伏降价第一枪，连续下调报价，随后全产业链价格跟跌。这也是市场博弈后产生的真实结果——产能已经全面过剩，光伏行业进入平价时代。

　　用一句话来总结，政策引导下，光伏正成为一个确定的万亿大赛道，大趋势大发展已无疑虑。

　　不过与之截然相反的是家电市场。

　　“这个万亿赛道的形势从未如此明朗，悲观情绪从未如此浓烈，生存压力从未如此之大”，一位深耕家电行业多年的分析员称。

　　的确，传统家电产业已经进入存量竞争阶段，无论是彩电还是空调，整体市场规模都基本摸到了“天花板”。

　　最新数据显示，2021年国内家用空调总销量8470万台，与疫情肆虐的2020年相比，仅增长5.5%;彩电零售量规模更是持续萎靡，2021年国内销量仅为3835万台，同比下降13.8%。

　　市场的不景气，也开始倒逼行业巨头们积极破局，寻求更多元的业务方向。

　　有意思的是，从“白电巨头”海尔、格力到“黑电王者”TCL、创维，家电巨头们不约而同地将跨界目光盯向光伏行业，这到底是商业场上的新馅饼，还是企业转型中的大陷阱?在这个新兴万亿赛道，谁又能跑出来再续辉煌?

　　家电企业再兴奋

　　2015年底，第十四届中国国际消费电子博览会在青岛举办，作为东道主企业，海尔太阳能展出的家庭能源中心得到广泛关注。

　　这种将光伏光热与家庭供热供电结合到一起的做法，无疑给整个家电行业的发展注入了一支兴奋剂。

　　无独有偶，格力将家用空调与光伏发电相结合，采用光伏直驱技术，空调系统直接使用光伏所发的直流电，打出“不用电费”的口号亮相市场。

　　但在当时这种用于C端的光伏家电产品造价过于昂贵，且对于用户来说宣传的噱头远远大于其实用性，所以市场很难接受此类的相关产品。

　　不过两家在光伏行业的脚步并未停止。海尔开始投资“光伏屋顶”，格力则将光伏空调投向海外B端市场，2018年还中标了全球最大光伏空调项目。只是在这之后，两家企业的光伏业务逐渐没了声音。

　　当然，这并不代表家电企业对光伏失去了兴趣。

　　2020年之后，在双碳政策加持下，光伏行业彻底迎来爆发，各大家电企业也逐渐活跃起来。

　　TCL科技通过入主中环股份，切入产业中上游的硅料硅片、光伏电池及组件等领域，并且在2021年取得一定成绩后，顺势进入用户光伏领域。

　　据悉，中环股份2021年度预计实现营业收入400亿-420亿元，同比增长109.9%-120.4%，预计实现归母净利润38亿-42亿元，同比增长249.0%-285.7%。

　　而TCL光伏科技有限公司发布的2022年春季招商盛典相关信息也显示，光伏代理的资质有：经验一年及以上，具有设计、施工、运维能力，具有相关电力、工程资质，当地社会关系及口碑良好等要求。

　　同为“黑电巨头”的创维也在2021年享受到了光伏红利。创维2021年三季报显示，前三季度光伏业务给公司带来了21.82亿元收入，占总收入比重5.8%，而在上半年，光伏业务还只有8.29亿元收入。

　　按照年报中的表述，分布式光伏最贴近终端下沉市场，作为创维熟悉的终端零售领域的行业，成为最终的早期切入业务选择。未来，创维还计划从户用光伏业务开始，逐步开拓工商业光伏、用电侧综合智慧能源管理等业务。

　　此外，格力和海尔两家白电企业也再次进入光伏领域。格力的董明珠大力宣传光储直流直驱空调系统;海尔能源也发布2022年光伏逆变器、光伏组件采购项目招标预告，意图建设海尔能源光伏电站。

　　如今，家电巨头们纷纷入局光伏赛道，势必会带来新一轮竞争，但站在投资者以及消费者角度来看，难免会产生为什么是光伏这样的疑问。

　　光伏香在哪?

　　在从“增量市场的分享型竞争”全面过渡到“存量市场的掠夺性竞争”的家电领域，传统型企业增长已经面临天花板，并且陷入内卷泥潭。

　　可以说，传统家电产品趋于式微，增长放缓、转型压力早已是家电企业的常态化危机，整体市场已从排位赛演变成为淘汰赛，所以选手们必须做出改变，找到新的增长点。

　　而分布式光伏、储能等新能源行业与家电一样，都是万亿赛道，在用能侧与家电相通，两者都涉及大规模制造、大规模零售、大规模服务。

　　此外，家电企业本身在供应链、销售渠道、组装整合等方面都有优势，商业化、标准化的光伏系统集成自然也成了跨界的重要切入点。

　　以分布式光伏为例，家电是家庭用能的主要场景，“户用光伏+家电”的组合就是产业的自然延伸。

　　这也就意味着其业务比较分散，需要很多网点布局。拥有分散在全国乃至全球市场的营销网、物流网、服务网以及商业人脉等资源的家电企业，在分布式光伏市场就具有先天优势。

　　依托多年售卖空调、冰箱、电视等家用电器的成熟渠道，传统家电企业可以迅速打通销路，推销自家光伏产品。尤其是以户用光伏为代表的分布式光伏领域，专业的光伏企业在销售环节很难与家电企业相匹敌。

　　同时，这些企业发展多年以来形成的品牌口碑以及企业信誉，也是打通商用客户和消费客户的战略突破口和关键点。

　　此外，站在行业角度也能窥探出家电巨头们进入光伏赛道的一些想法。

　　首先，家电行业作为传统制造业，本身对于用电需求就要远高于其他行业，而布局光伏产业能够满足家电企业实现绿色可持续发展的需求。

　　其次，家电企业在大环境的影响下也需要通过打造更低能耗的产品掀起新一轮变革，这种情况下光伏便成了目前的最优解。

　　原来需要通过插电方式才能应用的家用电器，利用光伏产品利用太阳能就可以直接工作，如太阳能空调、太阳能灯具、太阳能电脑、太阳能手机、太阳能厨电等。

　　同时，光伏还将有效延展家电的应用范围，使传统概念中不属于家电领域的产品电器化，如光伏帐篷、光伏电车、光伏桌子等。

　　事实已然证明，家电行业与光伏结合靠拢已是大势所趋，未来将有更多家电企业涉足光伏产业，且相互之间的结合更为紧密。不过现在仍需要思考的问题是，这些巨头八仙过海般的跨界模式，哪些能够真正跑出来笑到最后?

　　纷争已经开始

　　先看格力，董明珠提出的是“光伏+储能+空调”方案，让空调成为一个小型发电站，并且可以实现在保证降温或制热的同时，把多余的电能储存起来。

　　格力曾在去年3月份公开过一个“光伏空调供电电路、供电控制系统及光伏空调”的专利。这也揭开了光伏空调的神秘面纱。

　　专利的摘要显示，本申请涉及一种光伏空调供电电路、供电控制系统及光伏空调，可使光伏空调的离心压缩机直接从电网侧取电，不需经过整流器及逆变器两次转换，提升电能利用效率，避免能源浪费。

　　简单来说，光伏空调其实就是一个简单的源网荷储一体化项目，也就是一个微电网。通过分布式+储能+双向变流器+负载(空调)的方式形成闭环，空调本身是不发电的，只是能源转换的其中一站。

　　理论上看，产品设计的效果是完全可以达到使用空调0度电，甚至多余的电也可以并网，特斯拉的微电网也是这种玩法，不过两者的差别在于特斯拉微电网已经有成熟的商业落地场景，格力的光伏空调系统，还有很多问题亟待解决。

　　第一就是成本问题。

　　要知道即便现在光储材料已经进入低价阶段，按照目前行情，储存一度电的电池价格大概还是在1000元左右，对于消费者来说能否承受这个价位还是个疑问。

　　第二是电路改造问题。

　　储能电想要给其他电器用的话，需要单独布线，其他电器也需要直流改造，这就需要考验家电企业更新产品的效率了。如果未能提供更多产品，那消费者的体验难免会有所下降，购买光储家电的意义也不大。

　　与格力不同，海尔、创维、TCL三家目前的切入点都放在了分布式光伏发电站，更具体点可以说是户用光伏发电站。

　　这种模式相对来说比较成熟，大多采用的是融资租赁，即由家电企业提供光伏电站设备硬件，以及后期维护服务。合作的金融公司买入设备，然后再出租给业主。业主赚取发电带来的收益，再分期向金融公司支付租金，期满后，光伏电站归属业主所有。

　　在这个模式下，企业赚取的就是电站销售收入和长期运维服务收入，且只要电站发电效率和收益有保障，那么三方都会得利。

　　但是这种模式存在的问题也很明显：光伏租赁业主需要在有限的收益内，承担无限的风险。

　　比如这种模式的常规合同上均会约定，在租赁光伏电站期间，承租人应采取一切合理措施防止对租赁物的侵害。租赁物的损坏、毁损、灭失风险等由承租人承担。即便遭受不可抗力，也不可免除租金支付义务。

　　也就是说在使用途中，如果租赁的光伏产品出现损坏，维修费用需要业主承担，即便是因为不可抗力导致产品无法使用，后续租金也不会免除。

　　不过如果海尔、创维等企业能够用自己在C端用户的品牌声誉，保证产品质量并做好后续维护，那么分布式光伏目前来看确实是一个弯道超车的机会。因为相比于格力的方案，分布式光伏更加成熟，推广成本也更低。

　　中国新能源电力投融资联盟秘书长彭澎曾表示，随着光伏行业成本不断下降，特别是户用市场的推广扩大，光伏发电系统已经在一定程度上呈现出“家电化”的产品属性和发展趋势。

　　事实也是如此，无论是格力“家电+光储”的模式，还是户用光伏电站的模式，本质上都可以视作功能性家用电器，最终也都会下沉到消费者市场。

　　可以预见，将户用光伏做成下一个家电产品，或者将光伏和其他家电结合，是家电企业在光伏行业发展的两个主要方向，未来大概率也是两种方式共存，不过家电企业与光伏企业后续采取何种合作模式，具体还要视整体市场的变化而决定。

　　总之，当前国内光伏行业所处的发展阶段，与早年的家电市场竞争环境有很强的相似性。90年代家电市场爆发，品牌众多，虽然产品质量是第一生产力，但销售渠道也同样重要。谁最终能把产品顺利送到用户手中，谁才能赢得更多市场。